ETF-Sparplan Vergleich So baust Du in kleinen Raten ein Vermögen auf

Regelmäßig sparen ohne immer selbst aktiv zu werden: Sparpläne funktionieren wie Daueraufträge für das Investieren in ETFs oder ähnliches. ETF steht für „exchange traded fund“ und dabei handelt es sich um einen Aktienfonds, der einen Aktienindex nachbildet. Wie nutzt Du sie am besten für Deinen Vermögensaufbau und worauf solltest Du achten, bevor Du loslegst? In diesem Ratgeber erklären wir Dir, wie Fondssparpläne funktionieren, welche Vorteile sie bieten und wie Du den passenden ETF für Deine Ziele findest.

Ein ETF-Sparplan kann vor allem in diesen Fällen sinnvoll für Dich sein:

• Du möchtest Vermögen aufbauen, hast monatlich aber nur kleinere Beträge übrig.
• Du willst Zeit sparen und nicht jedes Mal einzeln Wertpapiere kaufen, sondern mit dem Sparplan quasi „auf Autopilot“ gehen.
• Du hast Dir einen bestimmten Anteil Deines Einkommens fürs Aktiensparen gedanklich reserviert und möchtest diese Strategie durchhalten.
• Du könntest zwar eine größere Summe anlegen, möchtest Dich aber erst mal schrittweise an die Börse herantasten und alles in Ruhe ausprobieren.

Bei den meisten Brokern sind Sparpläne ab 50 Euro im Monat möglich, bei manchen Anbietern auch ab 25 Euro im Monat – oder sogar mit noch kleineren Beträgen wie 20 Euro bei Traders Place, zehn Euro bei der Consorsbank oder ein Euro bei ING, Scalable Capital und Finanzen.net Zero. Außerdem kannst Du den Zeitraum meistens von einem Monat auf ein Quartal verlängern, Du könntest also auch viermal jährlich beispielsweise je 50 Euro sparen.

Der Sparplan eignet sich außerdem, wenn Du bei Deiner Geldanlage und Altersvorsorge auf die Rendite achtest, aber gleichzeitig flexibel bleiben willst. Falls Du Deine Raten einmal nicht bedienen kannst oder plötzlich mehr Geld zur Verfügung hast, kannst Du die Zahlungen aussetzen oder erhöhen. Ein ETF-Sparplan hat keine Vertragsbindung oder Kündigungsfrist. In einer Notlage kannst Du die Wertpapiere aus dem Sparplan außerdem jederzeit verkaufen.

In Deutschland gibt es rund 2.300 sparplanfähige ETFs zu kaufen. Wir bei Finanztip untersuchen sie regelmäßig und grenzen diese Auswahl für Dich auf 28 ETF-Empfehlungen ein.  

Der Weg zum ETF-Sparplan beginnt aber an einer anderen Stelle: dem Wertpapierdepot. Das brauchst Du, denn der Depotanbieter kümmert sich für Dich um die Umsetzung des Sparplans und verwahrt die gekauften Fondsanteile für Dich. Und Du musst Dich für einen ETF entscheiden, in den Du investieren willst. 

Für beide Produktgruppen haben wir aufgrund unserer Marktanalyse konkrete Empfehlungen, die wir in diesem Ratgeber näher vorstellen. Schon mal kurz zur Einordnung: Während Du bei fast jeder Bank ein Depot führen kannst, empfiehlt Finanztip weniger als ein Dutzend, nämlich die kostengünstigsten und die leistungsstärksten unserer Analyse.

Wenn Du Dich schon etwas auskennst, zeigt Dir unser ETF-Finder, welche Sparpläne zu Deinem Depot passen. Wenn Du erstmal mehr Hintergrundwissen haben möchtest, haben wir im Kapitel Wie startest Du Deinen Sparplan? eine Anleitung für Deinen ETF-Sparplan. 

ETF-Sparplan-Vergleich mit dem ETF-Finder von Finanztip
 

Du könntest einen Fondssparplan als eine Dauer-Bestellung für ein Wertpapier ansehen. Der Sparplan kauft mit jeder Sparrate Anteile an einem Investmentfonds in einer Höhe, die Du bestimmst. Investierst Du zum Beispiel 25 Euro und kostet ein Anteil des ETF momentan auch genau 25 Euro, so wird Deinem Depot ein Fondsanteil gutgeschrieben.

Wichtig zu verstehen ist der Unterschied zu Sparplänen, die sich nicht auf ETFs oder andere Wertpapiere beziehen, sondern auf Geld. Das wäre zum Beispiel beim Prämiensparen der Fall oder beim Zielsparen auf einen bestimmten Geldbetrag hin. Während Dir mit einem solchen Banksparplan ein konkreter Eurobetrag gehört, der mit jeder Sparrate wächst, hast Du bei einem Fonds- oder ETF-Sparplan eine konkrete Anzahl an Wertpapier-Anteilen. Diese haben einen Kurs, also einen Preis in Euro. Er sagt aus, wie viel Geld Du bei einem Verkauf des Anteils aktuell bekommst. Dieser Kurs kann steigen aber auch fallen.

Warum sind Aktien-ETFs für einen Sparplan gut geeignet?

Wenn es um den langfristigen Vermögensaufbau geht, kommst Du um Aktienfonds nicht herum. Finanztip zieht die sogenannten passiv investierenden, börsengehandelten Indexfonds (ETFs) den aktiv verwalteten Aktienfonds und -ETFs vor: Solche passiven ETFs sind einfach, günstig, transparent und bequem. Dies ist besonders beim langfristigen Sparen vorteilhaft. Deshalb konzentrieren wir uns in diesem Fondssparplan-Vergleich auf passive Aktien-ETFs.

Anlegende können in Aktien-Indexfonds über Jahrzehnte einzahlen, ohne sich Gedanken darüber machen zu müssen, ob Fondsmanagerinnen und Fondsmanager einen guten oder schlechten Job machen. Denn passive ETFs haben kein Management, das Fehlentscheidungen treffen kann. Diese Fonds entwickeln sich immer so wie der jeweilige Aktienindex, den sie kopieren – abzüglich der Verwaltungskosten, die meist nur einige Zehntel Prozent der Anlagesumme ausmachen.

Mehr Details zu den Vorteilen und der Funktionsweise von Indexfonds liest Du im Ratgeber zu ETFs.

Quelle: Finanztip-Berechnungen (Stand: 2025)

Im April würden also insgesamt 2,75 ETF-Anteile in Deinem Depot liegen. Wenn Du wolltest, könntest Du sie für den Kurs von 31,25 Euro verkaufen und würdest dann 85,93 Euro dafür bekommen. Das Beispiel soll nur das Prinzip erklären – ganz so schnell wird der Kurs in der Regel nicht klettern.

In der Realität berechnen Dir manche Depotanbieter beim Kauf, also der monatlichen Ausführung des Sparplans, kleine Gebühren. In unserem ETF-Finder steht neben dem jeweiligen ETF die genaue Gebühr. Auch für den Verkauf fallen je nach Depotanbieter mehrere Euro Gebühren an, außerdem Steuern. Du solltest aber nicht schon bei dem ersten kleinen Kursplus verkaufen, sondern viele Jahre dabeibleiben.

Die ETF-Anteile, die Du per Sparplan bekommst, unterscheiden sich nicht von solchen, die Du über einen Einzelkauf kaufen kannst. Wenn Du zwischendurch mal eine größere Summe in den ETF stecken möchtest, kannst Du eine sogenannte Einzelorder erteilen, damit erhöht sich Dein gesamter Bestand.

Weil Fonds in eine Vielzahl von Wertpapieren wie Aktien investiert sind, insbesondere die ETFs aus unserem ETF-Finder, verteilen sie Dein Risiko: Fällt eine der im Fonds enthaltenen Aktien aus oder macht Verluste, ist das kein Drama, solange die anderen gut laufen.

Für die Weltaktienindizes von MSCI gibt es Indexfonds von mehreren ETF-Anbietern. Der Index FTSE All-World wird vom Anbieter Vanguard nachgebaut. ETFs auf denselben Index unterscheiden sich nur geringfügig in der Wertentwicklung. Die Gebühren, die die Fondsgesellschaften für die Verwaltung der Fonds berechnen, bewegen sich je nach ETF zwischen 0,2 und 0,5 Prozent des Fondsvermögens pro Jahr. In der Vergleichstabelle siehst Du alle von Finanztip empfohlenen ETFs und kannst sie nach den Kosten, der Rendite, dem Index und weiteren Faktoren sortieren.

Für den Vermögensaufbau im Sparplan ist es am besten, wenn die Dividenden eines ETF wieder angelegt werden. Sparende profitieren dann von einem Zinseszinseffekt. Manche ETFs legen Dividenden automatisch wieder mit an, der Fachbegriff ist: sie thesaurieren. Andere ETFs schütten die Dividende aus, die Depotbank schreibt die Dividenden Deinem Konto gut. In diesem Fall solltest Du Dich darum kümmern, die Dividenden wieder in neue ETF-Anteile zu investieren. In der ETF-Tabelle siehst Du, welche empfehlenswerten ETFs thesaurieren. 

Bei der Höhe der Sparrate gilt es, die richtige Balance zu finden. Auf der einen Seite ist ein gut ausgewählter ETF-Sparplan enorm sinnvoll und bringt Dir wahrscheinlich langfristig eine deutlich bessere Rendite als viele andere Anlageformen. Trotzdem besteht die Gefahr, sich mit zu hohen Sparraten finanziell oder psychologisch zu viel zuzumuten. Darauf gehen wir weiter unten ein.

Kriterien zum Umfang Deines ETF-Sparplans

Diese Aspekte sind für die Größe Deines ETF-Sparplans relevant:

1. Wie hoch ist Dein verfügbares Einkommen? Damit ist gemeint, was auf Deinem Konto landet, minus unumgängliche Fixkosten wie Miete und Lebensmittel.
2. Wie ist Dein bisheriges Setup in Sachen Geldanlage? Hast Du neben dem ETF-Sparplan beispielsweise schon ein Tagesgeldkonto oder andere Vermögenswerte?
3. Wie sind Deine beruflichen Rahmenbedingungen, Dein Zeithorizont und Dein Anlageziel? Hieraus ergibt sich Deine Risikotoleranz.
4. Wie stark verunsichern Dich zwischenzeitliche Verluste, etwa durch Börsenkrisen? Hieraus ergibt sich Deine Risikobereitschaft.

Dein Einkommen kannst Du kurzfristig nicht so einfach ändern. Allerdings ist hier trotzdem Potenzial vorhanden, denn auch Fixkosten sind nicht in Stein gemeißelt. Siehst Du beim zweiten Punkt, Deinem Geldanlage-Setup, noch Luft nach oben, schau Dir unseren ausführlichen Ratgeber zur Geldanlage an. Die Überlegungen zu Risikotoleranz und -bereitschaft kannst Du ausführlich in unserem Ratgeber zum Risikoprofil nachlesen. Dort erhältst Du eine Schritt-für-Schritt-Anleitung, um Dich richtig einzustufen. 

Mit so viel Euro kannst Du den Sparplan starten

Klingt nach viel Rechnen und Grübeln? Das muss nicht unbedingt sein. Ein ETF-Sparplan unterscheidet sich von einigen anderen Finanzprodukten dadurch, dass er sehr flexibel ist. Du kannst jederzeit Deine Einzahlungen steigern, senken oder ganz stoppen. Du unterschreibst keine Knebelverträge, es gibt keine Kündigungsfrist. 

Das heißt: Tu Dir und Deinem Vermögensaufbau einen Gefallen und starte zumindest mit einer kleinen Sparrate, solange Du die oben angerissenen Fragen noch nicht so schnell beantworten möchtest. Ein ETF-Sparplan mit – zum Beispiel – 25 Euro pro Monat ist wahrscheinlich „preiswert“ genug, damit Du nicht lange darüber nachdenken musst. Du hast dann aber schon mal den ersten Schritt erledigt und siehst, wie Dein Sparplan und Dein Depot funktionieren. Fürs Nachjustieren ist wortwörtlich jederzeit Gelegenheit.

Achte andererseits darauf, die Sparrate nicht zu hoch anzusetzen. Auf die gefährliche Vorstellung des „so viel wie möglich“ haben wir eingangs angespielt. Denn auch wenn Du die laufenden Einzahlungen vollkommen flexibel steuern kannst, bist Du doch je nach Börsenlage darauf angewiesen, dass Dein bereits eingezahltes Geld zu einem akzeptablen Kurs wieder aus dem Depot entnommen werden kann. In den ersten Jahren Deines Sparplans kann es sein, dass Dein Depot eine Weile im Minus steht, sogar deutlich. Solange Du unbeirrt Deine ETF-Anteile behältst und auf eine Kurserholung wartest, passiert Dir nichts. Rauben Dir schlechte Börsennachrichten aber den Schlaf oder bist Du gar so knapp bei Kasse, dass Du Dein Depot trotz schlechter Kurse anzapfen musst, war Dein Sparplan zu üppig dimensioniert.

Beispiel: Die 50-30-20-Regel für Sparpläne

Machen wir es an einem Fallbeispiel konkret. Die 50-30-20-Regel ist eine Faustregel für Deine Sparquote. 50 Prozent Deines Nettoeinkommens fließen – nach der Regel – in Deinen Lebensunterhalt, sind also für Miete und andere notwendige laufende Kosten. 30 Prozent sind für Freizeit und Spaß gedacht, auch für den nächsten Urlaub.

20 Prozent können in dieser Aufteilung gespart werden. Allererste Aufgabe ist dann, den Notgroschen beiseitezulegen, also Dein Polster für unerwartete Ausgaben. Der Notgroschen sollte drei bis sechs volle Nettogehälter umfassen und gehört auf ein gut verzinstes Tagesgeldkonto. 

Sobald Dein Notgroschen aufgefüllt ist, kann der Sparanteil in Deinen Vermögensaufbau fließen. Eine mögliche Aufteilung ist dann 15-5, das heißt 15 Prozent Deines Nettoeinkommens gehen in den ETF-Sparplan und fünf Prozent fließen auf Dein Tagesgeldkonto.

In Euro ausgedrückt: Bei 2.500 Euro Nettogehalt verwendest Du 1.250 Euro für Miete, Supermarkteinkäufe und Co., 750 Euro für Deine Freizeit, 375 Euro für den ETF-Sparplan und 125 Euro fürs Sparen auf dem Tagesgeldkonto.

Diese Aufteilung kann Dir als grobe Orientierung dienen. Du kannst und sollst sie an Deine persönlichen Gegebenheiten anpassen. Eine junge Beamtin mit großem Sparkonto und sehr entspanntem Verhältnis zu Risiken kann eine höhere ETF-Sparrate wählen. Ein älterer Selbständiger, eher ängstlich und ohne Reserven, dürfte mit einer kleineren Sparrate besser fahren.

Bei der Auswahl eines Depotanbieters hilft Dir unser Ratgeber zum Wertpapierdepot. Bei der Auswahl eines ETF für Deinen Sparplan hilft Dir unser ETF-Finder oben in diesem Artikel.

1. Hast Du Dich für einen Depotanbieter und einen ETF entschieden, mit dem Du ansparen willst, musst Du zunächst das Depot eröffnen, wenn Du noch keines hast. Du wirst aufgefordert, persönliche Daten in ein Online-Formular einzugeben und Dich anschließend per Postident-Verfahren in einer Postfiliale zu legitimieren, alternativ per Videoanruf (Videoident). Es kann wenige Tage, aber auch mal zwei Wochen dauern, bis Du Zugang zu Deinem Depot hast.
2. Sobald Du Dich einloggen kannst, suche in der Menüleiste nach dem Stichwort ETF-Sparplan. In der Regel genügt es dann, die Identifikationsnummer des ETF anzugeben und das Sparintervall sowie die Sparrate festzulegen. Die Identifikationsnummer, ISIN abgekürzt, hat beispielsweise das Format IE12345ABCDE. Du kannst die ISIN aus dem ETF-Finder von Finanztip kopieren.
3. Du kannst häufig wählen, ob Dein Sparplan am 1. oder 15. eines Monats ausgeführt wird. Das bedeutet, die Depotbank kauft dann entweder zum Monatsbeginn oder zur Monatsmitte regelmäßig für Dich ETF-Anteile. Welcher Termin Dir lieber ist, könnte zum Beispiel davon abhängen, wann Dein Gehalt auf Deinem Konto eingeht und Du in dem Moment besonders flüssig bist. Was den Kurs angeht, sollte das Ausführungsdatum am Ende keine Rolle spielen. Denn langfristig kaufst Du mal zu einem günstigen, mal zu einem weniger günstigen Kurs ein, sodass sich Preisschwankungen über die Zeit ausgleichen. Jeden Monat einen möglichst günstigen Kurs für einen Kauf abzupassen ist für Privatanlegende nahezu unmöglich.
4. Bei den meisten Depotanbietern wird der Betrag für Deine Sparplanrate vom Verrechnungskonto abgebucht, das zu Deinem Depot gehört – also nicht vom Girokonto bei Deiner Hausbank. Du solltest einen Dauerauftrag einrichten, der sicherstellt, dass das Geld rechtzeitig auf dem Verrechnungskonto landet. Plane einen Puffer von mehreren Tagen ein und denke daran, dass an Wochenenden und Feiertagen keine Buchungen ausgeführt werden. Alternativ erlauben einige Depotanbieter auch, dass Du die Sparplanrate direkt vom Girokonto bei Deiner Hausbank einziehen lassen kannst. Hast Du ein Girokonto bei derselben Bank wie das Depot, ist dies manchmal auch automatisch Dein Verrechnungskonto, beispielsweise bei der ING.
5. Geschafft! Herzlichen Glückwunsch, Du bist einen großen Schritt in Richtung Vermögensaufbau gegangen. So schwer war das Einrichten des Sparplans nicht, oder? – Was Dir eventuell auffällt: Noch ist keine Wertpapier-Transaktion zu sehen. Der ETF-Sparplan startet erst zum eingestellten Termin. Es dauert also vielleicht bis zum nächsten Monatsanfang, bis wirklich etwas in Deinem Depot „passiert“. 

Einen Sparplan kannst Du jederzeit starten 

Einen Sparplan auf einen Aktien-Indexfonds kannst Du unabhängig vom aktuellen Geschehen an den Börsen abschließen. Der Einstiegszeitpunkt ist nicht so wichtig, weil zu Beginn nur wenig Kapital in einem Sparplan steckt. Fallen zunächst die Kurse, ist das kein Grund zur Aufregung. Denn beim Sparplan kaufst Du ja über einen langen Zeitraum verteilt ETF-Anteile ein. Falls der Kurs stark schwankt, kommst Du also mal etwas teurer, mal etwas billiger zu den Aktien, die unterm Strich betrachtet hinter Deinem ETF stehen.

Anders als der Einstiegs- hat der Ausstiegszeitpunkt großen Einfluss auf die Rendite eines Sparplans. Gegen Ende der Spardauer hat sich viel Kapital angesammelt, das mit den Kursen schwankt. Gehen die Börsen ausgerechnet dann in die Knie, kann das die Rendite mindern. Deshalb kann es vorteilhaft sein, wenn Du flexibel bist bei der Entnahme von Anteilen: Läuft es an der Börse gut, könntest Du mehr entnehmen und Deine Entnahmen in schlechten Jahren einschränken oder stoppen. Mit unserem Rechner für die Entnahme von ETF-Anteilen kannst Du ausrechnen, was in Deinem Fall sinnvoll wäre. 

Die Kosten, die mit einem ETF-Sparplan verbunden sind, setzen sich zusammen aus den Gebühren für den Kauf von Anteilen, den laufenden Kosten für den ETF und den Gebühren für den Verkauf von Anteilen. 

Bei vielen Depotanbietern ist das Ausführen von ETF-Sparplänen kostenlos. Manche berechnen pauschale Kaufgebühren von etwa 0,80 Euro bis fünf Euro oder berechnen einen bestimmten Prozentsatz des Volumens des Sparplans. Zum Beispiel 1,5 Prozent der Sparplansumme.

Meist unterscheiden sich die Kosten für ETF-Sparpläne von den Konditionen von Einzelkäufen und -verkäufen von Wertpapieren. In unserem ETF-Finder kannst Du zwischen diesen beiden Anlagearten und beliebigen Anlagesummen hin- und herwechseln. Manchmal sind auch bestimmte ETFs vergünstigt. Unser Finder zeigt Dir jeweils die Gebühr für den genauen ETF und Anlagebetrag an. Mit ein paar Tricks kannst Du die Kaufgebühren bei Deinem ETF-Sparplan senken:

Bei fixen Gebühren und kleinen Raten: Zahle quartalsweise ein 

Die meisten Sparer wählen eine monatliche Rate. Du kannst jedoch auch einstellen, dass nur alle drei Monate – dann eine größere Summe – abgebucht wird. Dies kann sinnvoll sein, wenn Du nur kleine Summen, zum Beispiel 50 Euro, monatlich ansparen kannst, und zugleich Dein Depotanbieter fixe Kaufgebühren berechnet.

Denn bei fixen Gebühren fallen diese bei einer Zahlung pro Quartal weniger ins Gewicht. Ein Beispiel: Du zahlst monatlich 50 Euro in den Fonds ein. Die Sparplanausführung kostet aber jedes Mal 1,50 Euro. Dann zahlst Du stolze drei Prozent der Anlagesumme an Gebühren – das ist vergleichsweise teuer und nicht zu empfehlen.

Sparst Du dagegen 150 Euro pro Quartal an, investierst also nur alle drei Monate in einem Schwung und zahlst dafür nur einmalig 1,50 Euro, liegen die Kosten mit einem Prozent der Sparsumme im Rahmen.

Bei proportionalen Gebühren und großen Raten: Lieber Einmalanlagen

Berechnet Dein Depotanbieter proportionale Gebühren pro Sparplanausführung, lohnt es sich bei ziemlich großen Sparraten eher einzelne Orders zu erteilen. Ein Beispiel: Du zahlst monatlich 500 Euro in den ETF ein. Die Sparplanausführung kostet 1,5 Prozent, also 7,50 Euro. Das ist zwar aus unserer Sicht noch im Rahmen, allerdings könntest Du alternativ auch stattdessen jeden zweiten Monat eine Einmalanlage über 1.000 Euro ausführen, die beispielsweise 9,90 Euro kostet. 

Gerade Neulingen in Sachen Geldanlage raten wir trotzdem eher zum Sparplan, weil er weniger Einstellungen erfordert und deshalb unkomplizierter ist als eine Einmalanlage. 

Neben diesen Kaufgebühren gibt es diese folgenden Gebührenarten eines ETF-Sparplans:

• Produktkosten des ETF: Diese betragen bei gängigen ETFs zwischen 0,1 und 0,6 Prozent des Anlagebetrags pro Jahr. Diese Produktkosten werden Dir nicht separat berechnet, sondern aus dem Fondsvermögen entnommen. Sie sind unabhängig vom Depotanbieter. In der Regel sind die Produktkosten bei ETFs deutlich niedriger als bei vielen anderen Finanzprodukten, insbesondere niedriger als bei aktiv gemanagten Investmentfonds – dort können sie 1,5 Prozent des Anlagebetrags pro Jahr und mehr ausmachen, also locker zehnmal so viel wie bei günstigen ETFs.
• Verkaufsgebühren: Bei vielen Depotanbietern liegen die Verkaufsgebühren über den Gebühren für eine Sparplanausführung. Das muss Dich aus unserer Sicht aber aktuell noch nicht beschäftigen. Zum einen liegt der Zeitpunkt für den Verkauf Deiner ETF-Anteile wahrscheinlich viele Jahre in der Zukunft. Finanztip empfiehlt, einen Sparplan mindestens 15 Jahre lang laufen zu lassen. Bis dahin kann sich die Gebührenstruktur Deines Depots ändern. Nötigenfalls kannst Du Deine Wertpapiere zu einem kostengünstigeren Depotanbieter übertragen. Zum anderen wirst Du den ETF wahrscheinlich in größeren Portionen verkaufen, als Du ihn in der Ansparphase gekauft hast. Das führt tendenziell zu niedrigeren anteiligen Gebühren.

Viele Hintergrundinfos zu den unterschiedlichen Kostenarten liest Du in unserem Ratgeber über ETF-Kosten.

Was tun, wenn Dein laufender Sparplan kostenpflichtig wird?

Kostet ein ETF bei einer Depotbank aktuell keine Ordergebühr beim Kauf, ist dies häufig nicht für immer so. Nach ein, zwei Jahren kann es passieren, dass die Depotbank die Aktion beendet.

Das liegt daran, dass in der Regel der ETF-Anbieter oder Börsenplätze die Einstiegsgebühren für Sparplan-Sparende für eine gewisse Zeit übernehmen. Sie schaffen dadurch einen Anreiz, dass Du mit dem ETF-Sparen beginnst. Diese Subventionierung für Sparpläne muss aber nicht endlos fortgesetzt werden. Endet eine Aktion, verlangt die Bank oder der Broker die Gebühren dann wieder von den Kundinnen und Kunden.

Dann hast Du immer mehrere Möglichkeiten.

Einfach weiter sparen - Du kannst den bestehenden Sparplan einfach weiter besparen. Die Gebühren verringern die Wertentwicklung pro Jahr um wenige Zehntel Prozentpunkte. Ein Beispiel: Wer pro Monat 100 Euro über 15 Jahre in einen ETF ansparte, der pro Jahr fünf Prozent Rendite erzielt hat, verzichtet auf etwa 400 Euro Gewinn. So mancher mag das verschmerzen können. Verwechsel nicht die einmalige Kaufgebühr von beispielsweise 1,5 Prozent mit laufenden Kosten von 1,5 Prozent, wie sie bei einem aktiv gemanagten Fonds anfallen können. Hier machen die Kosten nach 15 Jahren schon über 2.600 Euro aus.

Sparplan aussetzen - Alternativ kannst Du Deinen laufenden Sparplan auch immer aussetzen oder pausieren sowie beenden und beim gleichen Depotanbieter mit einem anderen vergünstigten ETF weiter sparen. Dein ETF-Bestand, quasi das „Wertpapier-Guthaben“, das über den ersten ETF-Sparplan entstanden ist, bleibt einfach liegen und entwickelt sich wie eine Einmalanlage mit dem Markt weiter.

Depotanbieter wechseln - Hat Deine Depotbank keine weiteren ETF-Sparpläne ohne Kaufgebühr auf breit gestreute, thesaurierende ETFs im Angebot, kannst Du auch bei einem anderen Anbieter ein kostenloses Depot eröffnen. Du kannst Deine ETF-Anteile vom ersten Sparplan beim ursprünglichen Depotanbieter liegen lassen – oder in der Regel kostenlos auf das neue Depot übertragen. Der neue Anbieter kümmert sich um den Depotübertrag, der einige Tage dauern kann; Du musst in der Regel nur ein Formular ausfüllen. Wie Du Dich entscheidest, hängt von Deinen persönlichen Präferenzen ab. Es ist nicht jedermanns Sache, alle paar Jahre das Depot zu wechseln – selbst, wenn es nichts kostet. Wen die Gebühren aber allzu sehr ärgern, der hat keine andere Wahl, als sich immer mal wieder umzusehen.

Wer lange durchhält, profitiert. Mit einem Sparplan auf einen Aktien-Indexfonds kaufst Du regelmäßig Fondsanteile. Da Aktienkurse zum Teil stark schwanken, schwankt auch der Wert von ETFs. Es ist also möglich, dass ein Aktien-Sparplan zwischenzeitlich ins Minus gerät. Wir raten Dir deswegen, nur Geld in einen solchen Sparplan anzulegen, das Du die nächsten zehn, besser 15 Jahre nicht benötigst. Denn auf lange Sicht wurden Verluste in der Vergangenheit immer wieder aufgeholt. Ein langer Atem ist beim ETF-Sparplan also Pflicht.

Das Durchhaltevermögen der Sparenden wurde in der Vergangenheit meistens mit ansehnlichen Renditen belohnt. Ein Sparplan auf einen börsengehandelten Indexfonds, der den Weltaktienindex MSCI World nachbildet, hätte zwischen Jahresbeginn 2005 und Jahresende 2023 bei einer monatlichen Sparrate von 100 Euro eine durchschnittliche Rendite von 9,6 Prozent pro Jahr erzielt, nach Abzug der Kaufkosten. 

Aus den eingezahlten Beträgen in Gesamthöhe von 22.800 Euro ist durch die positive Börsenentwicklung ein Depotwert von fast 62.000 Euro geworden. Wer dagegen 2005 losgelegt hat, aber dann kurz nach den Krisenjahren 2007/2008 ausgestiegen ist, den Sparplan also nur fünf Jahre laufen ließ, verlor Geld. Die Grafik verdeutlicht dies.

Geht man weiter zurück in die Vergangenheit, waren aber auch deutlich höhere und niedrigere Renditen möglich, wie die folgende Tabelle zeigt.

Die Sparpläne wurden jeweils vom Januar des Startjahres bis zum Dezember des Endjahres berechnet.
Quelle: MSCI, Finanztip-Berechnung auf MSCI World Net abzüglich Verwaltungskosten (Stand: 1. September 2024)

Wichtig: Die Daten aus der Tabelle sind ein Blick in die Vergangenheit. Eine definitive Prognose kann man daraus nicht ableiten. Unsere Analysen bei Finanztip zeigen aber, dass Du mit einem breitgestreuten Aktien-ETF langfristig mit einer durchschnittlichen Rendite von sechs Prozent pro Jahr rechnen kannst. Je nachdem, wie sich die Aktienmärkte genau entwickeln, kann die Rendite auch darunter oder darüber liegen.

 Dennoch musst Du Dir im Klaren darüber sein, dass es auch für diese Annahme keine definitive Garantie gibt. Aber wenn Du dich an den hier vorgestellten Prinzipien orientierst, wirst Du mit einer hohen Wahrscheinlichkeit eine gute Entscheidung für Deine Altersvorsorge treffen.

Wenn Du in ETFs anlegst, ist es wichtig, das Risiko möglichst gut zu verteilen. Das bedeutet jedoch nicht, dass Du mehrere Sparpläne abschließen musst. Als Fundament für Deine Aktienanlage genügt ein Indexfonds auf einen weltweit orientierten Aktienindex. Das ist zum Beispiel ein Indexfonds, der den MSCI World abbildet. 

Dieser setzt sich aus  knapp 1.400 Einzelunternehmen aus 23 Ländern zusammen. Rund 70 Prozent der Unternehmen stammen aus den USA. Es handelt sich vor allem um große Konzerne wie Apple oder Microsoft, sogenannte Standardwerte, die global tätig sind. Die Zusammensetzung wird regelmäßig aktualisiert, damit immer die relevantesten Firmen der beteiligten Länder enthalten sind. Eine Übersicht über die Indexverteilung nach Ländern und Branchen findest Du in unserem Detailartikel zum MSCI World.

In der folgenden Tabelle haben wir noch weitere Indizes zusammengestellt, die sich für das Fondssparen mit ETFs eignen. Wir empfehlen Einsteigerinnen und Einsteigern Indizes, die große Unternehmen aus mehreren Ländern und verschiedenen Branchen enthalten. Dies trifft für alle Einträge der Tabelle zu. Einzelne Länderindizes wie der Deutsche Aktienindex (Dax) eignen sich aus unserer Sicht dagegen nicht als Grundbaustein für ein Depot, sondern allenfalls als kleinere Beimischung zu einem globalen ETF. Gleiches gilt für europäische Aktienindizes oder Indizes, die eine bestimmte Branche abbilden.

Gute Aktienindizes für ETF-Sparpläne

Quellen: FTSE, MSCI (Stand: 26. März 2025)

Auch in nachhaltig ausgerichtete, weltweit streuende Aktienindizes kannst Du investieren. Infrage kommen zum Beispiel der MSCI World Socially Responsible Index (MSCI World SRI) und der Dow Jones Sustainability Index World Enlarged, der Schwellenländer miteinschließt. Mehr dazu liest Du in unserem Ratgeber zur nachhaltigen Geldanlage.

Mit dem Thema Steuern hast Du bei einem ETF-Sparplan relativ wenig Arbeit. Dein Depotanbieter führt automatisch die fälligen Steuern ab, sofern Dein Depot in Deutschland geführt wird, was auf alle Finanztip-Depotempfehlungen zutrifft. Du kannst die wichtigsten Fakten in unserem Ratgeber ETF-Steuern nachlesen.

Wir empfehlen Dir, alle zehn Jahre Deinen Sparplan auf einen anderen von uns empfohlenen ETF zu wechseln. Denn mit der Finanztip 3x10 Strategie kannst Du später Steuern sparen, wenn Du nach und nach Geld aus dem ETF entnimmst.

Durch das Vorgehen wandelst Du das sogenannte Fifo-Prinzip zu Deinem Vorteil ab. Das Prinzip wird automatisch von Deinem Depotanbieter angewandt, wenn Du einen Teil Deines ETF verkaufst. Fifo steht für First-In-First-Out, auf Deutsch: Als erstes rein, als erstes raus. Für den ETF-Verkauf bedeutet das: Die Anteile, die Du als erste gekauft hattest, werden auch wieder als erste verkauft. 

Es werden also zuerst die Anteile veräußert, die am längsten in Deinem Depot liegen. Das Problem: Das sind sehr wahrscheinlich auch die Anteile, mit denen Du am meisten Gewinn erzielt hast und bei deren Verkauf Du somit am meisten Steuern zahlst. 

Sparst Du nun alle zehn Jahre auf einen anderen ETF an, kannst Du später zunächst die Anteile an dem ETF verkaufen, auf den Du zuletzt angespart hast. Du machst also Lifo – Last In, First Out – statt Fifo. Der Vorteil: Die jüngeren Anteile haben vermutlich noch nicht so viel Gewinn erzielt wie die ältesten, sodass Deine Steuerlast bei diesem Vorgehen geringer ist. Dadurch bleibt mehr Geld in den ETFs zurück, das sich dann in den folgenden Jahren weiter vermehren kann.

Wichtig:

• Du musst bei dieser Variante zwar den ETF wechseln, aber nicht den Index, auf den sich die ETFs beziehen. Du besparst also zum Beispiel einfach nacheinander drei unterschiedliche ETFs, die den MSCI World abbilden. Die Auswahl an solchen Welt-ETFs ist nämlich groß. Passende Alternativen findest Du ganz einfach mit unserem ETF-Finder.
• Die zehn Jahre sind nur ein Richtwert. Du kannst auch häufiger auf einen anderen Welt-ETF wechseln. Pass dann aber auf, dass es nicht unübersichtlich wird. Auf jeden Fall solltest Du Dir aufschreiben, wann Du angefangen hast, welchen ETF zu besparen.
• Und es geht nicht darum, beim ETF-Wechsel den bisher besparten zu verkaufen. Der „alte“ ETF bleibt in Deinem Depot, während Du mit frischem Geld ab sofort einen weiteren anfütterst.

Wie diese Finanztip 3x10 Strategie genau funktioniert und mit wie viel Euro Ersparnis Du rechnen kannst, erklären wir Dir in unserem Ratgeber zum ETF Verkaufen.